Заем обычно выдается под залог активов (денежных средств или ценных бумаг) инвестора, которые находятся на брокерском счете. Этот залог называется маржей, и она пересчитывается каждый раз, когда инвестор открывает новую позицию. Торговец не должен иметь возможности препятствовать принудительному закрытию позиций брокером. Очень часто товар и/или выручка от продажи вообще не передаются в собственность торговца.
В этой статье поговорим о механизме маржинальной торговли https://www.xcritical.com/ на рынке ценных бумаг. Чтобы рассчитать начальную и минимальную маржу в целом по портфелю, нужно сложить начальную и минимальную маржу по каждому ликвидному активу. Если стоимость ликвидного портфеля опустится ниже начальной маржи, вы сможете выкупить часть активов в непокрытой позиции, но не сможете заключать новые сделки. Маржинальная торговля — это сделка, при которой инвестор на покупку актива берет кредит под залог у брокера. Залогом будут собственные средства на брокерском счете — они заблокированы как некий страховой депозит.
«Плечом» называют часть денег или ценных бумаг, которую инвестор занимает у брокера. Есть и другие термины, которые надо знать перед участием в маржинальной торговле. В отличие от торговли в лонг (длинной позиции), торговля в шорт (короткая позиция) ориентирована на падение стоимости акций. Инвестор одалживает у брокера уже не деньги, а ценные бумаги или валюту. Инвестор продаёт эти активы на бирже и ждёт, пока упадёт их цена.
Для Чего Нужны Сделки С Плечом
Чтобы не упустить момент и вовремя выйти из актива с плюсом, сразу после продажи акции в шорт вы можете выставить тейк‑профит на eighty ₽. Ниже расскажем, какие способы торговля в лонг получить прибыль дают сделки в режиме маржинальной торговли. Длинной позицией (или «лонгом») называют приобретение актива в расчете на его дальнейший рост. Трейдер может увеличить свою потенциальную прибыль, используя кредитное плечо. Соответственно, счета трейдеров могут быть маржинальными, изолированными и кросс-маржинальными. Изолированный счет используется для заключения сделок по одной определенной торговой паре, в то время как кросс-маржинальный может быть использован для операций по нескольким парам.
Обычно брокер не может предъявить требования о предоставлении дополнительных средств на том основании, что позиция была закрыта с убытком, который превысил размер предоставленного залога. Такая ситуация может происходить при открытии нового торгового дня, когда торги начинаются с сильным отрывом от котировок предыдущего дня. В таком случае риск дополнительных убытков лежит на брокере. В этом принципиальное отличие маржинальной торговли от торговли с использованием обычного кредита.
Также при переносе маржинальной позиции через выходные с вас спишут комиссию за все дни, что может увеличить долговую нагрузку на портфель. Поэтому перед долгими выходными можно подумать над сокращением позиций с плечом, чтобы не подвергать счет повышенным рискам. Например, инвестор считает, что цена на бумаги Tesla будет снижаться.
- CFD — это сложные инструменты, которые связаны с высоким риском быстрой потери средств из-за левереджа.
- Когда вы используете режим маржинальной торговли и берете активы в долг у брокера, он начинает постоянно отслеживать состояние вашего портфеля.
- В этом маржинальная торговля похожа на азартную игру, где риск, как правило, ограничен размером ставки.
- Эти понятия используются и на фондовой бирже, хотя и редко среди долгосрочных инвесторов.
- Таким образом, максимальное значение плеча зависит от ставки риска конкретного актива.
Торговля С Плечом – Отзывы Инвесторов
Большое число хаотичных мелких сделок увеличивает ликвидность рынка, стабилизирует его. С другой стороны, если сделки происходят однонаправленно, они могут значительно увеличить ценовые колебания. Маржинальная торговля позволяет торговцу увеличить объёмы операций при тех же капиталах. Кроме того, при маржинальной торговле обычно разрешено продавать взятый в кредит товар с предполагаемой последующей покупкой аналогичного товара и возврата кредита в натуральном (товарном) виде.
Если рынок внезапно пойдет не по вашему сценарию, когда у вас открыта сделка, существует риск потерять все средства на маржинальном аккаунте и даже остаться в долгу. Проблема в том, что если акции упадут на 20%, вы понесете убытки в размере $20 000, плюс проценты за пользование заемными средствами в размере $ и комиссию за сделку. В этом и заключается опасность маржи – вы можете получить огромную прибыль, но столкнуться с такими же большими потерями.
От простого кредита маржинальный отличается тем, что получаемая сумма денег (или стоимость получаемого товара) обычно в несколько раз превышает размер залога (маржи). Например, за предоставление права заключить контракт на покупку или продажу one hundred тысяч евро за доллары США брокер обычно требует в залог не более 2 тысяч долларов. При этом поставки товара в адрес торговца никогда не происходит, что устраняет риски порчи или утраты товара. Ситуация на фондовом рынке меняется очень быстро, а стоимость акции трудно предсказать даже профессиональным инвесторам. Если упадет стоимость акций, которые инвестор добавил в портфель с помощью непокрытых позиций, он рискует лишиться всех своих средств.
Для начала торговли необходимо перевести нужную сумму с общего баланса на соответствующий счет. Фактически деньги или ценные бумаги для совершения операции вам одалживает брокер — с условием, что потом вы всё вернете. А пока используете эти заемные средства, вы должны платить определенную комиссию. То, что берется взаймы у брокера, называется непокрытой позицией.
Если учитывать и просчитывать риски, заранее продумывать сделки, маржинальная торговля может стать дополнительным инструментом получения дохода от инвестирования. Но важно использовать ее тогда, когда уверенность в знании и понимании работы фондового рынка подтверждена реальным многолетним опытом торговли. Если инвестор берет займ на несколько дней, эти потери будут незаметными. Но если ставка по кредиту 20%, то за год нахождения в позиции набежит существенная сумма. У инвесторов-новичков понятие «маржинальная торговля» часто вызывает много вопросов.
Никто не хочет, чтобы его позиции закрывались автоматически, поэтому важно убедиться, что на вашем аккаунте достаточно средств. Очень важно внимательно следить за своим аккаунтом и контролировать все открытые позиции. Использование удобного и быстрого приложения для мониторинга ваших сделок поможет сэкономить вам нервы и избежать множества неприятностей. Когда вы получаете маржин-колл, необходимо быстро среагировать и решить, хотите ли вы добавить больше средств, чтобы сохранить сделки открытыми. У трейдеров, которые используют маржу, есть установленный уровень для принудительного закрытия позиций.
Если инвестор проигнорирует этот запрос, брокер может начать принудительную продажу активов для покрытия убытков. Широкое использование маржинальной торговли увеличивает количество и суммы сделок на рынке. стейблкойн Это приводит к росту скорости изменения результата торговой операции, к росту рисков.
